目前，金融科技应用于小微企业信贷领域处于发展初期，模式较为简单。可以预见的是，这一领域未来会发展出更多的模式和场景，进行更为复杂的演变和进化。金融科技作为金融与科技的交叉领域，有必要加强顶层设计和前瞻性管理，纳入金融监管体系，控制科技工具的无规矩蔓延。否则，将增加金融监管的难度，增加金融失控的可能性，提高了潜在风险。同时，也要避免管理过度，应进行适当管理，认可金融科技在节本增效和客户体验方面的积极意义，以及在控制人为风险和集中度风险中凸显的优势。
在对金融科技产业的监管中，积极运用金融科技数据化、智能化的特点，探索金融科技与监管科技的交互融合。以银税互动+金融科技模式为例，监管部门可掌握即时的银税互动+金融科技模式的数据，基于申请数据和获贷数据，分析小微企业的各方面特征，建立起小微企业信贷的可视化监测图谱，一方面可评估小微企业监管政策传导效果，一方面也可作为具有前瞻性的监管科技试验田。
为了防控系统性风险，同时激发金融科技的活力，当有新的金融科技应用模式出现时，建议从普惠性、多赢性和安全性角度进行判断和评价。
服务对象的普惠性
在总量较大但是单位收益较低的领域，科技的优势尤其明显，能够起到提高单位效能的作用，进而提升资源配置效率。金融科技应用效果可以从其直接服务对象总体范围，即服务的门槛是否符合普惠性进行评价。普惠金融尤其是个人端的消费金融和企业端的小微企业信贷领域，将是金融科技重要的主战场之一。以服务群体分类设计、研发标准化产品，每个标准化产品均能产生规模效应，并进入快速迭代优化，无需投入太多人力即可迅速扩大服务群体，达到普惠的目标。
金融科技的应用是否能形成小微企业、银行、科技公司、政府，乃至整个社会的共赢生态圈，是一个备受关注的话题。不能实现共赢的应用，很有可能演变成“零和游戏”，造成科技和数据的垄断，反而降低了社会资源配置效能，增加集中性的系统性风险。
无论从事农业、工业、制造业、科技、文创还是消费品等各行各业的小微企业，无论是 2C 还是 2B 的小微企业，通过金融科技的应用应平等地享受到便捷的金融服务。银行的角色不只是资金的提供方，而应进一步在金融科技的应用过程中建立起自身的金融科技能力，培养和储备复合型的金融科技人才，以应对未来银行的转型挑战。科技公司能够在某些细分领域打造专业能力，在技术上自我锤炼，细节雕琢，提供更优质的服务，保持创新的活力。政府通过金融科技的应用提高监管效率，降低管理难度，提升政策的传导机制，增加政策精准度和效果，及时监测和有效防控风险。整个社会资源配置效率提高，更加有序。
数据化是金融科技应用的重要前提之一，智能化和便捷化是金融科技应用的主要成果体现。核心经济主体的经营数据和金融数据安全级别较高，有必要加强法律法规、部门规定中对数据的安全界定和规范。顶层设计对数据安全形成统一的边界，对涉嫌违法违规行为联合惩戒。
以银税互动+金融科技模式为例，作为政府部门数据联动应用的案例，和金融科技应用的缩影，银税互动+金融科技具有典型的实践意义。调研发现，在“银税互动”实践中，关于税务数据的归集和使用，形成了两种截然相反的观点，由此产生两种不同的银税互动发展观。如下表（表1）：
表1 税务数据的归集和使用的不同观点
从上表可以看出，仅仅是对“银税互动”安全性认知的差异，就产生了观点分歧，从而产生了不同的操作模式，也将形成不同的结果。金融科技的应用离不开对数据的使用，若能够从顶层设计层面，清晰界定数据的归集和使用规范，尤其涉及政府数据，则能够很大程度加强对潜在风险的控制。
本研究报告通过对金融科技助力小微企业现状的调研和分析，得出金融科技在小微企业信贷领域的应用具有破局小微企业信贷供给侧改革、助力构建小微企业信用评价体系和带来降本增效的规模效应等现实意义。
当前小微企业信贷应用模式有2种，分别是以税务数据为核心的应用模式和以交易数据为核心的应用模式。报告提出了“银税互动+金融科技”的应用模式，以税务数据为核心，在小微企业信贷场景下综合运用大数据、人工智能、机器学习等技术，让银税信息即时线上共享，将税务数据转化成信贷数据，辅以其他企业数据，还原小微企业经营行为和信用水平，对企业进行风险画像，快速计算得出信审结果。该模式还处于初级发展阶段，但是前景较为广阔，必将在解决小微企业融资难题中能发挥重要的作用。
任何一种金融科技应用模式在推广之时，都需要政府和监管部门的大力扶持，也需要规范地监管和正确引导，从而才能发挥科技的正面作用，避免科技滥用的风险。
如有购买装订版白皮书《金融科技在小微企业信贷中的应用发展研究报告》需求，请联系张菁菁老师，联系方式：zhangjj6@sem.tsinghua.edu.cn。
张菁菁
金融硕士，清华大学互联网产业研究院研究员，持有PMP项目管理专业资格认证。曾任职于央企总部、知名国际咨询公司，拥有丰富的海外工作经验。主要从事金融科技、数字化转型、医疗康养、产业规划等领域的研究。参与编写《金融科技产业白皮书》、《金融科技在小微企业信贷中的应用发展研究报告》、《保险科技洞察报告》、《互联网+商业健康险白皮书》、《信息化在央企高质量发展中的作用研究》等。项目经历涉及数字化转型、产业规划、智慧城市、智慧医疗、海外业务战略规划、管控体系、融资租赁、风险管理、财务管理等。
王一沙
清华大学互联网产业研究院产品研发主管，小微企业金融专家团队成员
