文/ 龙子庄 孙宏宇
清华大学互联网产业研究院
普惠金融是国家支持小微经营主体可持续发展、实现共同富裕和乡村振兴的重要金融支柱。我国已构建起较为完备的普惠金融政策与服务体系，金融服务覆盖面、可得性与满意度持续提升。
然而，普惠金融的发展仍面临深层结构性矛盾。国家市场监督管理总局 2024 年调查显示，高达 35.4% 的小微企业存在融资需求却无法从银行获得服务。
与此同时，许多银行的普惠业务陷入两难：一方面难以有效触达和识别合格客户；另一方面，部分业务不良率居高不下，导致其被视为“政策性包袱”而非可持续的利润增长点。
当前困局的核心，在于传统风控逻辑与普惠客群特征的根本性错配。主流银行业依赖的 FICO 评分卡等数据驱动模型，需要强数据、标准化报表作为输入。而普惠金融的主要服务对象——小微企业和个体工商户，恰恰具有“小、散、弱”的特点，普遍存在财务不规范、缺乏合格抵押物和征信记录等“弱数据”或“无数据”难题，成为传统风控眼中的“信用盲区”。
为解决此问题，业界曾广泛探索 IPC 模式、大数据风控、供应链金融等路径。其中，源自德国、强调“眼见为实”与“交叉验证”的 IPC 小微贷技术，被证明是服务“弱数据”客群的有效方法论。但其高度依赖客户经理个人经验与道德自律，存在运营成本高、作业效率低、道德风险难控、难以规模化复制等固有短板，使得众多意图学习的中小银行难以成功。
能否在继承 IPC 风控内核精髓的基础上，通过技术手段系统性克服其弊端，构建一个可复制、可推广的高效模式，成为破局的关键。
清华大学互联网产业研究院发挥优势，在深入解构普惠金融全流程后，提出了“AI+IPC”融合的中国式破局路径。通过跨学科产学研合作，用人工智能技术对“IPC 模式”进行智能化重塑，推出“智能微贷”系统。该系统构建了一个由“感知层、决策层、执行层”协同工作的数字化评估引擎，将 IPC 从高度依赖“人”的艺术，升级为标准化、可复制的“人机协同”科学。
感知层：智能化的信息采集与事实还原
此层相当于系统的“眼睛”和“耳朵”，负责从复杂、非标的环境中准确获取和初步处理信息。包括 3 方面能力：
1）行业化动态访谈。内置覆盖数百细分行业的动态问卷，问题随机呈现、不可回溯，有效防止客户“预演”，确保信息真实性。
2）多模态信息感知。集成 OCR、NLP 技术，自动识别提取证件、流水、合同等文件关键信息，消除 90% 以上手工录入，提升效率与准确性。
3）自动化财务报表还原。基于采集的进销存、运营支出等软硬信息，后台自动生成逻辑严密的“模拟财务报表”，将个人经验“估算”转化为模型“客观还原”。
决策层：自动化的交叉验证与风险评估
此层是系统的“大脑”，承载 IPC 的“交叉验证”灵魂，并进行量化风险评估。
1）自动交叉检验。运用专利算法，对客户口述、流水、单据等多源信息进行自动比对与矛盾识别，发现疑点可触发 AI 外呼复核，实现“不知疲倦的防伪装验证”。
2）基于行业基准值的合理性判断。将客户财务指标与内置的细分行业基准值进行比对，快速识别经营异常。
3）结构化专家模型决策。采用结构化决策模型，模拟线下集体决策，再结合系统内置的多种模型综合量化评估客户的还款能力与还款意愿，输出包含风险等级、利率定价、建议额度与期限的审慎结论。
执行层：流程化的作业协同与知识封装
此层是系统的“四肢”，确保流程高效、合规，并实现知识资产化。
1）智能体（Agent）协同。由多个专注特定任务的“数字智能体”协同作业，确保过程白盒化、可追溯可审计。
2）刚性合规内嵌。将风控规则嵌入业务流程关键节点，系统强制执行业务规范，筑牢合规底线。
3）专家知识封装。可将顶尖客户经理的“调查心法”封装成“数字检查清单”或“行业模型”，实现隐性知识的显性化与团队共享。
核心价值：系统化构建“敢贷、愿贷、能贷、会贷”长效机制
基于上述三层数字化评估引擎，智能微贷系统系统性解决普惠业务四大痛点：
1、敢贷：提供尽职免责的“安全网”。全流程数字化留痕与清晰的“尽职标准”，为客户经理的合规操作提供客观证据链，有效打消其拓展“非标客群”的后顾之忧。
2、愿贷：提升效率并扩大服务半径。智能化工具将单户信息采集时间大幅缩短。更关键的是，精准的风险识别能力能从传统“灰色地带”中挖掘出更多“数据弱但经营实”的优质客户，扩大可安全授信的客群基数。
3、能贷：大幅降低作业门槛与负担。将复杂非标的调查转变为标准化的系统引导，大幅降低对个人经验的依赖，新人可快速上手，专家可从繁琐事务中解放，聚焦高价值工作。
4、会贷：筑牢全流程数字风控体系。从源头的防道德风险，到决策环节的自动化反欺诈，构建了比传统人工模式更严密、一致、可追溯的风控体系，为实现规模化和高质量发展奠定基础。
自 2017 年上线以来，该系统已服务全国 200 多家银行，包括陕西农信为代表的省级农信或农商行，长安银行为代表的城商行，累计用信规模超过 2000 亿元。在显著提升作业效率、扩大服务覆盖面的同时，实现了不良率稳定控制在 1.5% 以下的优异业绩。
人工智能与金融科技的深度融合，正推动普惠金融从“政策驱动”的外生激励，迈向“能力驱动”的内生增长。智能微贷系统通过“人机协同、逻辑可溯”的智能化改造，能够在坚守金融机构原有审慎风控文化的前提下，系统性提升效率、管控风险、沉淀知识、培育人才。
这不仅是技术的胜利，更是普惠金融发展范式的深刻转型。它正在将服务小微企业这项曾被视作“高风险、高成本、高难度”的任务，转变为一片具有严谨风控逻辑、可观商业价值和广阔社会意义的“蓝海市场”，最终实现金融机构稳健经营、小微客户健康成长与实体经济生机勃勃的多方共赢。清华团队愿与业界同仁一道，持续探索，让金融科技的暖流，精准滴管至每一处需要的经济肌体。
